מטרת הקרן*
מנהל הקרן ישאף לייצר תשואה חיובית לאורך זמן, אשר תפצה על רמת הסיכון של תיק איגרות החוב של הקרן, באמצעות שימוש באסטרטגיות השקעה שונות, לרבות גידור על אפיקי ומכשירי חוב שונים, תוך מתאם בינוני לסקטור איגרות החוב המקומי.
מנהל הקרן ישאף לייצר תשואה חיובית לאורך זמן, אשר תפצה על רמת הסיכון של תיק איגרות החוב של הקרן, באמצעות שימוש באסטרטגיות השקעה שונות, לרבות גידור על אפיקי ומכשירי חוב שונים, תוך מתאם בינוני לסקטור איגרות החוב המקומי.
אסטרטגיית ההשקעה של הקרן*
- ניהול חשיפות Long-Short
- ניהול פוזיציות Short Naked (מכירה בחסר ללא חשיפה של פוזיציה הפוכה)
- Distress Bonds - ניהול חשיפות לאג"ח שלהערכת מנהל הקרן נמצאות תחת לחץ מסחרי ו/או כלכלי ו/או בתהליך של הסדר חוב
- ניצול הזדמנויות בפערי תמחור בין אג"ח להמרה למניה של אותו מנפיק
- אפשרות ניהול חשיפות למנפיק ו/או לני"ע בשיעורים גבוהים
- ניהול אסטרטגיות קצרות טווח במועדי עדכוני מדדי אג"ח בארץ
- השתתפות בהנפקות של מכשירי חוב אל מול פוזיציות SHORT באג"ח ממשלתיות
קרן גידור בנאמנות מאפשרת ליהנות משילוב היתרונות של קרנות נאמנות מחד ושל קרנות גידור מאידך. כך למשל, בדומה לקרנות נאמנות, קרן גידור בנאמנות היא מכשיר השקעה שקוף, מפוקח ונזיל בהתאם למועד הקבוע. מהצד השני, בדומה לקרנות גידור, קרן גידור בנאמנות יכולה ליהנות מחופש פעולה וגבולות גזרה גמישים מאד ובכך ליישם אסטרטגיות השקעה הדומות לאלה המאפיינות בדרך כלל קרנות הגידור. למעשה, קרנות גידור בנאמנות מנגישות לציבור המשקיעים את האפשרות ליהנות מהפוטנציאל של אופי ניהול השקעות אשר היה שמור עד כה לבעלי הון בלבד.
הנגשת ההשקעה באסטרטגיות של קרנות גידור לציבור הרחב באמצעות קרן גידור בנאמנות, עשויה להערכתנו להטיב עם המשקיעים, בשל הגיוון והתחכום באסטרטגיות ההשקעה. תחת אסטרטגיות ההשקעה המיושמות בקרנות הללו ניתן למצוא בין היתר:
הנגשת ההשקעה באסטרטגיות של קרנות גידור לציבור הרחב באמצעות קרן גידור בנאמנות, עשויה להערכתנו להטיב עם המשקיעים, בשל הגיוון והתחכום באסטרטגיות ההשקעה. תחת אסטרטגיות ההשקעה המיושמות בקרנות הללו ניתן למצוא בין היתר:
- Market Neutral: נטרול השפעות שוק על ביצועי הקרן
- Long-Short: חשיפות מנוגדות של נכסים דומים במניות ובאג"ח ליצירת ערך אחד על חשבון השני
- Multi-Strategy: שילוב של אסטרטגיות מסחר שונות על מגוון סוגי נכסים
- אסטרטגיות אג"ח: שילוב של אסטרטגיות מסחר שונות על אג"ח ונכסי חוב
מנהל הקרן
יוטב קוסטיקה - מנכ"ל משותף ומנהל השקעות ראשי במור קרנות נאמנות
בעל 12 שנות ניסיון בשוק ההון, מתוכן כעשור בקבוצת מור. מכהן כמנכ"ל משותף ומנהל השקעות ראשי במור קרנות נאמנות. במהלך שנת 2021 , ניהל את פעילות קרנות הגידור של קבוצת מור, וכן כיהן ככלכלן ראשי של בית ההשקעות ומנהל השקעות בכיר במור קרנות נאמנות.
בעל 12 שנות ניסיון בשוק ההון, מתוכן כעשור בקבוצת מור. מכהן כמנכ"ל משותף ומנהל השקעות ראשי במור קרנות נאמנות. במהלך שנת 2021 , ניהל את פעילות קרנות הגידור של קבוצת מור, וכן כיהן ככלכלן ראשי של בית ההשקעות ומנהל השקעות בכיר במור קרנות נאמנות.
